- El estudio destaca la influencia de las plataformas de redes sociales en la adopción de las criptomonedas y sus niveles de actividad.
- Uno de los resultados más notables de su investigación es la conclusión de que el sentimiento de las redes sociales es un predictor fiable de los rendimientos de las criptomonedas.
Una investigación reciente investigación realizada por académicos de la Universidad Estatal de Pensilvania exploró la correlación entre las redes sociales, las actitudes, las emociones y el mercado de las criptomonedas. Las conclusiones del estudio cuestionan los supuestos tradicionales asociados a patrones similares observados en otros mercados financieros.
El trabajo de investigación destaca el influyente papel de las plataformas de medios sociales en la adopción de la criptomoneda y los niveles de actividad. Sorprendentemente, el estudio reveló que el sentimiento expresado en las plataformas de medios sociales predijo sólidamente los rendimientos de las criptomonedas. Por el contrario, la opinión de los medios de comunicación tradicionales no tuvo el mismo impacto.
Nuestros resultados indican que el sentimiento de las redes sociales predice significativamente los rendimientos de las criptomonedas, mientras que el sentimiento de los medios de comunicación no lo hace.
Además, empleando técnicas de procesamiento del lenguaje natural, los investigadores analizaron un extenso conjunto de datos compuesto por millones de artículos de noticias financieras y comentarios en las redes sociales. Mediante este análisis, generaron puntuaciones de sentimiento a través de 53 temas diferentes y métricas de atención para más de 300 criptomonedas.
Exploración de la correlación entre la actividad en las redes sociales y el rendimiento de las criptomonedas
Posteriormente, los investigadores compararon los rendimientos observados durante un periodo de tiempo específico con el sentimiento correspondiente extraído de las noticias y las fuentes de los medios sociales.
Uno de los resultados más notables de su investigación es la conclusión de que el sentimiento de las redes sociales es un predictor fiable de los rendimientos de las criptomonedas. En cambio, el canal de la prima de riesgo no muestra el mismo poder predictivo. A menudo se habla de la criptomoneda como un activo muy volátil. En los mercados típicos, dicha volatilidad suele dar lugar a una prima de riesgo más elevada y a una menor adopción y actividad.
Tomando como ejemplo el mercado de la vivienda, la investigación muestra que a medida que aumenta la volatilidad del mercado, disminuye la confianza de los consumidores y los posibles compradores tienden a tener aversión al riesgo. La investigación del equipo de Penn State indica que éste no es el caso de las criptomonedas. En su conclusión, el equipo escribe que la exuberancia del mercado se relaciona positivamente con el impulso pero «no predice positivamente la volatilidad». La investigación reveló que la exuberancia del mercado influía positivamente en el impulso, mientras que ejercía una influencia mínima en la volatilidad.
En última instancia, los investigadores afirman que el fenómeno observado podría atribuirse a la presencia significativa de consumidores inversores que poseen importantes carteras de criptomonedas y participan activamente en plataformas de redes sociales dedicadas a las criptomonedas. Además, recomiendan llevar a cabo investigaciones adicionales para explorar la intrincada relación entre el sentimiento de las redes sociales y los rendimientos de las criptomonedas.
Aprovechar la tecnología para analizar el sentimiento en el mercado de criptomonedas
Las redes sociales representan un indicador potencial para evaluar el sentimiento dentro del mercado de criptomonedas. El rendimiento de las criptomonedas y su popularidad comparten una relación directa. Social Market Analytics (SMA), según informó TheTie, emplea tecnología de aprendizaje automático y procesamiento del lenguaje natural para analizar aproximadamente 850.000.000 de tweets diarios, con el objetivo de determinar el sentimiento con respecto a las criptomonedas.
Desde principios de 2021 hasta julio de 2022, invertir en las monedas con el sentimiento diario más elevado y mantenerlas durante un día se tradujo en un notable rendimiento del 1.907%. Comparativamente, comprar diariamente el 20% de las monedas más populares durante este periodo produjo ganancias más de 20 veces superiores a Bitcoin y cuatro veces superiores a Ethereum.
