• Tokenized Treasuries und Real-World-Asset-Protokolle haben 2024 mit Hilfe von Finanzverwaltern wie BlackRock und Franklin Templeton an Zugkraft gewonnen.
• Dieses Wachstum hat Milliarden-Investitionen in Krypto angezogen und die von Stellar Lumens, Chainlink und Ethereum angeführte Revolution ausgelöst.

Ein aktueller Bericht hat das bemerkenswerte Wachstum von Tokenized Treasuries und Real-World-Asset-Protokollen (RWA) in diesem Jahr aufgezeigt. In dem Bericht werden der BUIDL-Fonds von BlackRock und der FOBXX-Geldmarktfonds von Franklin Templeton als zwei der am schnellsten wachsenden Finanzprodukte hervorgehoben.

Die Daten zeigen, dass Tokenized Treasuries nach einem Anstieg von 35% seit April eine Marktkapitalisierung von 1,5 Milliarden US-Dollar überschritten haben. Eine Aufschlüsselung zeigt, dass der BUIDL-Fonds von BlackRock mit einem Zuwachs von 65 % seit April den größten Beitrag geleistet hat. Der Geldmarktfonds FOBXX von Franklin Templeton legte im gleichen Zeitraum um 27 % zu.

Die beiden Finanzverwalter haben Anfang des Jahres ihre Bitcoin-Spot-ETFs aufgelegt. Beide verwalten ETF-Milliarden-Investitionen. Darüber hinaus haben beide einen Antrag für Ether-Spot-ETFs gestellt, der nach Einschätzung von Marktexperten in den kommenden Wochen genehmigt werden soll.

Die meisten Unternehmen, sowohl Emittenten als auch Anleger, werden durch diese ETFs an die Branche herangeführt, was zu weiteren Investitionen in eine Vielzahl verwandter Produkte führt.

Die beiden führenden Fonds unterscheiden sich jedoch darin, dass FOBXX Privatanlegern zur Verfügung steht, während BUIDL nur institutionellen Anlegern mit einer Mindestanlagesumme von 5 Millionen Dollar zugänglich ist. Um sich einen Vorteil gegenüber BlackRock zu verschaffen, hat Franklin Templeton vor kurzem angekündigt, dass USDC als On-/Off-Rampe für den Fonds unterstützt würde.

Unternehmen entscheiden sich bei der Tokenisierung für öffentliche Blockchains

Einige der größten Nutznießer des neuen Tokenisierungstrends sind führende öffentliche Blockchains, die über die Infrastruktur verfügen, die sie aufbauen oder an der sie sich beteiligen können. Eine davon ist Chainlink. Die Plattform, die die Ergebnisse des jüngsten Berichts twitterte, ist als universelle Plattform für Entwickler und Finanzinstitute konzipiert, die Pionierarbeit für die Zukunft der globalen Märkte auf der Blockchain leisten.

Fünf Jahre nach dem Start im Mainnet ist die Plattform, der Standard für die Verbindung von Daten und Werten auf der Chain.Kette zu sein.

Ethereum wurde von BlackRock für die Auflegung seines BUIDL-Fonds ausgewählt und ist damit führend in diesem Bereich. Ethereum entwickelt sich zu einem führenden Anbieter im Bereich Tokenisierung.

Franklin Templeton wiederum legte auf der Blockchain von Stellar Lumens auf. Das Unternehmen reiht sich damit in eine Liste von Finanzunternehmen ein, die sich für Stellar entschieden haben, darunter Circle und WisdomTree.

Das Stellar-Netzwerk erleichtert die Tokenisierung von Vermögenswerten der realen Welt. Es ermöglicht die Schaffung von Stablecoins, Wertpapieren und anderen Finanzinstrumenten durch sein schnelles und kostengünstiges Transaktionssystem.

Diese Plattformen ziehen Investitionen in Milliardenhöhe an. Da die neue Welt der Kryptowährungen mit dem traditionellen Finanzwesen verschmilzt, erwarten Marktexperten, dass Billionen Dollar in die Branche fließen werden. Für die traditionellen Märkte bietet die Tokenisierung neben anderen Vorteilen Kapitaleffizienz, Kosteneinsparungen, Zugang zu neuen Märkten, Transparenz und ein besseres Risikomanagement.

In ihrer Rede auf der Consensus-Veranstaltung letzte Woche erklärte Jenny Johnson, CEO von Franklin Templeton, dass man Blockchain am besten versteht, wenn man ein Knotenpunktbetreiber auf einem Dutzend Blockchains ist, was ihr Unternehmen bereits tut. Sie erklärte weiter, dass einer der Vorteile von Blockchains darin bestehe, dass sie eine globale Reichweite haben, wodurch alle regulatorischen Beschränkungen wegfallen. Dies war ein Hauptanliegen der Teilnehmer, die glauben, dass die USA unrealistische regulatorische Anforderungen durchsetzen wollen, die das Wachstum behindern. Sie fügte hinzu:

„Ein US-Investmentfonds wird nur in den USA verkauft. Ein europäischer Fonds wird weltweit verkauft. Und Europa kommt in den Genuss der Gebühren, die dafür gezahlt werden. Die USA waren in ihrer Herangehensweise geschlossen. Ich befürchte, dass wir die Führung an andere Länder abgeben, wenn wir uns in dieser Frage zu sehr verschließen.“